美国金融硕士(MSF) 详解
一、 金融专业综述
美国的金融硕士，大致可以分为以下三个大方向：
纯金融方向：Master of Science in Finance（MSF）、Master of Finance ( MFin )
金融工程方向：
金融工程 Master's in Financial Engineering （MFE）
金融数学 Master of Mathematical Finance （MMF）
数理金融 Master of Quantitative Finance （MQF）
计算机金融 Master of Computational Finance ( MCF）
管理类金融方向：MBA-Finance （MBA 需要工作经验，我们不考虑申请）
1 纯金融方向——MSF/MFin
MSF/MFin 是美国最常见的金融硕士学位，这种设置形式主要为培养金融专业人才。比如会学习
到 Advanced Derivatives、Corporate Finance( 企业融资 )、Financial Econometrics ( 金融计
量学 )、Investment analysis ( 投资分析 )、Accounting ( 会计 )...其目的在于培养学生全面的金
融理念，教会学生针对资本市场运作以及企业财务进行研究和分析。大部分 MSF 在设计上并不注
重基础数学能力的深入培养，这样的课程更适合在金融，财务领域有一定经验的人，继续深造。
主要的研究领域包括：证券管理、金融模型建构、兼并与并购以及实务期权等。尽管有一些非数量
分析的选修课程，如公司治理、商业伦理以及商业战略等，但基本上 MSF 主要课程以数量学方面
为主。
典型的核心课程：包括投资分析、公司财务以及财务管理或管理会计。其基础学科包括经济学、会
计学、计量法(货币的时间价值与统计学概论)。
就业方向：
金融专业硕士毕业生在就业上可选的范围非常广泛，其中主要就业方向是金融市场、金融机构、股
票、证券、银行、基金、保险金融、对冲基金等。
金融机构：股票经纪人、交易员，分析师，或者任何一家金融机构的金融分析师，主要是对公司财务状况的分析及报告。
企业内部的金融工作：任何有一定规模的企业，都会有一些金融方面的工作。工作包括公司财务状况的分析，汇总和报告，项目和部门的和企业的财务预算和管理等。
咨询类公司：咨询公司中为企业提供融资，投资，经营管理等建议
股票经纪人：专门替客户买卖股票并收取佣金。
股票交易员：负责股票买卖。
股票分析师：分析股票的价值，评估其是否值得投资。
投资银行：Sales & Trading , Equity Research 以及 IBD 里 M&A，IPO 部门。
PE／VC Fund：私募股权投资/风险投资
2 金融工程方向——MFE/MMF/MQF/MCF
美国很多学校有更偏数理的金融专业，比如 MFE、MMF、MQF、MCF。但他们大多不在商学院，可能在数学学院，或者统计学院。选择这个专业的学生一般对于编程，或者数学要求更高的金融课程不抵触。
这类项目在就业方面比普通金融项目有一定优势。因为技术要求更高一些，不是什么人都可以做的。
而且这类项目还有一个好处就是他们属于 STEM，有 3 年的 OPT 可以用来找工作或者实习（非
STEM 的专业只有 12 个月），所以毕业有更多时间来做实习， H1B 抽签也有更多次机会，第1
年抽不中后几年还可以再拼拼人品。现在让我们分别看下他们究竟在学什么吧。
金融工程 Master's in Financial Engineering （MFE）
主要是利用计算机、C 语言、C++等编程知识，进行金融衍生产品的研发，风险控制，资本运作，
平台搭建，操作市场控制等，比较适合有理工科背景的学生申请；多数金工专业都是放在工学院，
如康奈尔大学，加州大学伯克利，放在工学院下面的金工则需要很强理工科背景才能申请，但也有
一些大学，如卡耐基梅隆大学，伦斯勒理工（美国最古老的理工学院）等，金工就是放在商学院下
面，这样的话，只要学生大学有较强的数学基础，选修一定数量的计算机课程，也有较大成功率。
金融学科中比较难学的一门。有的设在工程学院下，也有的设在商学院下。其培养目标就是使学生
毕业后就成为金融工程师。数学和计算机都有要求，课程涉及的范围也很广。这个方向是这些金融
硕士中最难读的，也是就业极好的。基本上大都会在华尔街或者投行谋得一职。
金融数学 Master of Mathematical Finance （MMF）
这也算是金融工程的一个分支，但是大都设在商学院下面。学校开设这个学位的宗旨是不让数学和
金融这个本该是一家的学科分开学( 是金融离不开数学，60%的课程是数学金融，比如 Stochastic
Methods of Mathematical Finance 等 ) 。 主 要 的 方 向 就 是 让 学 生 掌 握 数 学 方 法 在
如 Black-Scholes 期权定价法及投资策略和风险分析等方面的应用。
主要利用数学、微积分、微分方程等数学知识，进行金融衍生产品的研发、风险控制、资本运作、
平台搭建、操作市场控制等。
数理金融 Master Of Quantitative Finance （MQF）
除了金融理论相关知识外，还有一些数理方面和计算机方面的课程。大部分对于微积分的要求比较
严格些。线性代数等也是必不可少的。学过基础的计算机编程，像 C、C++，这个在 Computational
Finance 和 Finance Engineering 会要求的更严格些，其他的如金融和会计的课程也会要求些。
计算机金融 Master of Computational Finance （MCF）
Master of Computational Finance（计算机金融），是金融工程的一个分支，只有寥寥的几所大
学有这个专业，课程是几个学院或者系联合的课程。比如是商学院，数学系和统计系。通常学生会
在不同的院系上相关的课程。课程包括传统的金融理论课程，如股票证券管理，以金融衍生品为基
础的随机微积分等。进一步的课程包括蒙特卡洛法等常用的金融数理方法，其他的如资产定价，统
计套现，风险管理等课程也一定会包含其中。当然金融计算机的相关课程也是必不可少的， 像 VBA,
Matlab, S+ Package, C++ 也是必不可少的。
偏重数理和编程能力的金融工程方向毕业生更对口的工作是定量分析，资产管理, 风险管理之类的，
需要有量化分析能力和编程建模能力的工作。其中需求量更大的 Quants ，主要是采用计算机编
程技术，设计并实现金融模型，包括金融衍生品定价，风险评估，预测市场行为等。商业银行，IBD，
对冲基金，会计公司等。
- Quant（定量分析师）
只要名字里面包含了 Quantitative 或者量化这两个字，基本就是定量分析师。但是鉴于这个岗位
对于数理背景的超高要求，有时候很多用人单位会招聘理科博士生。所以在这个岗位竞争上，还是
比较激烈的，但是整体的回报率也是毫无疑问非常高的。
- Risk Management 风险管理
风险管理这个就业范围就很大了，商行、投行、基金什么地方都有，尤其是 08 以后，美国这边对
风险看得很重。
- Trader 交易员
需要懂一些编程、数学，压力大，靠奖金为生，节奏快，最可能暴富。但是想在美国这边搞到个
Trader ，对语言的要求非常苛刻，近乎需要学生有接近母语水平的英文能力，这个比较适合偏金
融背景的人去做。
二、金融专业硕士录取要求
1、学术背景
研究生阶段我们需要学习更为先进高级的学科知识，缺少专业背景肯定不行。所以，具备该专业必
须的先修课程知识必不可少。对金融专业而言，如下课程为基础要求：
微积分、线性代数、宏微观经济学、统计学
编程能力：如 C、C++、C#、Visual Basic、Matlab
2、出色的标化成绩
想要申请到理想的大学，高的 GPA，托福以及 GRE（或者 GMAT）成绩也是毫无疑问可以增加整
体竞争力的。
3、丰富的实践经历
鉴于金融专业属于一个应用性非常强的专业，所以学校期待在学生的申请材料中看到学生有清晰的
职业规划、同时具备丰富的相关实践经验。其中实习是比较好的方式，比如银行实习、投资公司实
习、证券公司实习等。
三、金融院校分析：
不同的金融类院校，对于学生的背景要求还是有一定差异的。例如哥大，要求申请者本科期间修满
3 个学期的微积分、线性代数、微分方程、 偏微分方程、概率论、统计学、数学分析等，另外还
需要学习至少一门语言编程课程，比较主流是 C++， 也就是说学生所在大学的课程设置，有时在
申请上会起决定性作用。
整体而言：
1.要求有较强工科背景，计算机能力，看重国内大学排名的及学生逻辑思维能力
如：UC 伯克利、UCLA、普林斯顿、MIT
2.要求较强的科研能力，GPA 要求高
如：布兰迪斯、德州奥斯汀分校
3.看重实习
如：波士顿
4.非金融背
如：杜兰大
